即使你成功地避免了坐在公司的福利会议上,你无疑也熟悉公司的概念401(k)计划. 401(k)是一种固定缴款计划。你把一笔固定数额的薪水存起来,你的雇主可能会按一定比例缴纳,几年后你就可以了宣布自己的财务独立 .

但是,即使你知道401(k)计划是如何运作的,并且热情地为之捐款,你知道它可能带来的隐性费用吗?

在401(k)s中查找费用

许多员工不知道。TD Ameritrade的一项调查发现,只有27%的投资者知道他们支付了多少401(k)费用,37%的投资者根本没有意识到他们支付了费用。不幸的是,很多人从来没有想过要问一个401(k)计划提供者从你交给他们的投资中赚了多少钱。你的供应商每月收取一笔费用,随着时间的推移,这些费用会影响你的回报。约95%的401(k)计划参与者支付费用。 

这些费用并不是真正“隐藏”的。美国劳工部要求401(k)计划的提供者在一份报告中披露所有费用招股说明书这是给你时,你在一个计划,必须每年更新。 

我们知道你一听到这些话就狼吞虎咽。由于这些费用已经不难定位,因此要予以关注。当您收到401(k)报表或招股说明书时,请检查行项目或类别,例如基于资产的总费用、以百分比表示的总运营费用以及费用比率。

关键要点

  • 401(k)计划伴随着各种各样的费用,这些费用对投资者来说并不总是显而易见的,但从长期来看,它们会极大地影响账户的回报。
  • 401(k)计划的费用从0.5%到2%不等,根据雇主的401(k)计划的规模、参与人数和计划提供者的不同而有很大的差别。
  • 401(k)费用主要反映行政和投资管理成本,来自两个来源:计划提供者和计划内的个人基金。
  • 尽管个人投资者对计划提供者的费用做不了太多,但他们可以在计划内选择费用比率较低的基金。

两项关键的401(k)计划费用

找到费用是一回事。理解他们是另一回事。最根深蒂固的收费是12b-1费用,以本手册相关章节命名1940年投资公司法.通常在营销和分销费用项下备案,12b-1费用表面上是指定给向雇主出售401(k)计划的中介机构的。这些费用的上限为资产的0.75%,而一些基金收取0.25%的股东服务费。 

请注意,个人基金收取的12b-1费用与投资管理费,这是401(k)计划的提供者自己承担的费用。 

例如,富达自称是美国401(k)计划的头号记录保持者。使用Fidelity的企业只需支付0.53%的费用,尽管有人说费用远远超过1%。 

401(k)费用分为两大类:由计划提供方收取的费用和由账户中的共同基金或etf收取的费用。

401(k)计划费用明细

值得注意的是,401(k)计划费用通常分为四类:

  • 投资
  • 行政的
  • 个人服务
  • 监护

为了说明这一点,这里有一个季度摘要示例,而不是来自401(k) 而不是从第三方公司,管理计划和保持记录。(是的,你可以打赌他们也会得到削减,但你的雇主可能会接受这一点。)这些数字代表了美元的数额,这个季度的供款总额为3207.70美元。

费用  
行政管理费 $25.00
投资费用 $4.35
资产/收入分享 $2.31
审计、受托和咨询 $13.25
总计 $44.91

这意味着供款人在本金3207.70美元的基础上支付44.91美元的费用。奇怪的是,这是1.4%的一分钱,这使它看起来好像费用改装的比例。

只有98.6%的捐款进入了指定的投资项目,这合理吗?那不是反问句。

401(k)费用的影响

401(k)计划的费用差别很大,这取决于雇主401(k)计划的规模、参与人数和计划提供者。一项研究发现,大型计划(资产超过1亿美元)的费用几乎都在1%以下。最大的计划通常低于0.50%。 

小计划市场是另一回事。小型计划(资产低于1亿美元)的平均费用在1.5%到2%之间,很多资产低于5000万美元的计划每年支付的费用超过2%。 

这两个百分点之间的差别听起来不算大,但随着时间的推移,确实可以累加起来。以这三个假想的朋友为例:乔、泰勒和大卫在35岁时各自投资了10万美元的共同基金。每个账户的年化收益率为8%,但账户收取的年费分别为1%、2%和3%。大卫在65岁时支付了3%,拥有432194美元的资产。泰勒付了2%的工资,还有574349美元的退休金。乔付了1%,是最大的赢家,为退休存了761225美元。

1%

根据美国进步中心(centerforamericanprogress)的数据,平均401(k)基金收取的年费。

如何处理401(K)费用

除了抵制401(k)计划之外,你对计划提供者或管理者收取的费用也无能为力,不过,如果你发现这些费用太高(比如2%),你可以向你的人力资源部门提出这个问题。市场竞争异常激烈。如果一个供应商的费用太高,有很多选择。

不过,您可以对401(k)计划内的个别基金的收费采取一些措施。在每个基金的招股说明书中寻找上市公司费用率 ,即以年化百分比表示的费用总和。如果你在两个相似的基金和两个成长型股票基金之间有选择的话,举例来说,考虑一个费用比率较低的基金。

一般来说,股票型基金 往往比债券基金更贵,而etf比共同基金更便宜。但当然,不要为了获得更低的费用而损害你的投资目标、风险承受能力或常识。

底线

不管费用的披露有多明显,都应该是选择401(k)计划投资的一个标准。最重要的因素应该是整体回报。看看资产类别,的基金经理胜任力记录在先。这些领域对长期回报的影响应该大于收费。别忘了考虑一下,你对指数基金还是股票基金更满意积极管理 基金。