什么是免税部门?

免税部门可以指由投资工具构成的市场利基,也可以指非营利组织 免除联邦税的。

这个术语通常与一系列投资联系在一起免税利息or股息. 该行业包括债券、票据、租赁、债券基金、共同基金、货币市场基金、信托、人寿保险、Roth IRA收入,覆盖戴尔教育储蓄账户 分配、健康储蓄账户分配和固定年金。

关键要点

  • 免税部门要么是免税的非营利组织,要么是由投资工具组成的市场利基。
  • 市政债券构成免税部门的大部分投资工具。
  • 市政债券的收益率通常低于应税债券。

免税部门的大多数投资工具是市政债券;美国法规禁止联邦政府对地方和州政府机构提供的债务资产征税。这些税豁免鼓励投资者购买低收益债券政府债券而不是高收益的公司固定收益证券 .

市政债券是最广为人知的免税投资。市政府债券市场 允许地方和州政府发行债券,以筹集资金支付各种项目。大多数市政债券是免税的,但税收状况取决于债券的使用方式。此外,一些市政投资和其他免税投资的回报率低于应税投资。(国库券、票据和债券须缴纳联邦所得税。)

什么是市政债券?

市政债券是由市、州、机场、学区和其他公共实体发行的债务资产,用于资助学校、公路、供水系统、能源公用事业、公共住房和医院等公共项目。市政债券的产量通常比普通债券低应税债券 因为免税的身份。

支付的利息因国家和目的而异。如果投资者购买在其所在州发行的债券,其利息免征州所得税。市政债券可以降低违约风险,而在投资组合中,市政债券往往可以减轻违约的影响股票市场 波动。

免税债券类型

有两种免税市政债券,按借款偿还方式分类:一般债务债券 和收益债券。

免税部门包括债券、票据、租赁、债券基金、共同基金、信托和人寿保险等投资工具。

政府市政债券发行人提供担保,因为税务机关通常筹集资金来偿还任何债券债务。从通行费、租金或基础设施支出中获得的收入用于偿还债券收益债券 义务。

市政债券发行人

大多数市政债券在到期前不付利息,或按固定利率或利率计息可变利率. 还款期从几个月到30年或更长。一个独立的评级机构决定市政债券偿还的可能性,一般来说,债券的质量。美国三大主要市政债券评级机构分别是标准普尔、惠誉和穆迪 .

免税组织和公司

免税部门也指不缴纳联邦税的非营利组织。这些组织必须向政府提交具体文件国税局(国税局),你可以查一下。根据国税局的定义,免税部门包括各个行业的170多万家公司。 

(慈善捐款符合条件的非营利组织可以免税。) 

底线

免税行业可以是指由投资工具或非盈利组织组成的市场利基。该行业包括许多不同类型的投资,可以成为任何投资组合的可靠组成部分。如果您有任何问题,请咨询投资顾问或税务专家。